Yatırım tavsiyesi değildir. Yazarın adı geçen hisselerde pozisyonu yok.
Aracı kurumların tahminlerine göre NVIDIA’nın Blackwell tabanlı GB300 kurumsal yapay zekâ sistemlerinin sevkiyatı üçüncü çeyrekte çeyrekten çeyreğe yüzde 300 artabilir. Blackwell, şirketin en yeni AI GPU mimarisi ve yılın başında sevkiyata girdi. Bu yılın ikinci çeyreğinde NVIDIA’nın veri merkezi gelirinin yaklaşık yarısı Blackwell yongalarından geldi. Firma, üretim verimini artırmak için geçen yıl GPU’nun fotomaske setini yenilemişti.
GB300, 72 adet Blackwell GPU ve 36 Arm tabanlı işlemciden oluşan bir raf çözümü. Hem dünyanın en gelişmiş AI altyapılarından biri olarak görülüyor hem de talep çok yüksek.
İlk müşteri örnekleri geçen yılın ikinci mali çeyreğinde gönderildi. O dönemde NVIDIA, Blackwell üretiminin dördüncü çeyrekte hızlanacağını ve gelir yazacağını açıklamıştı. Dördüncü çeyrekle birlikte Blackwell, şirket tarihinin en hızlı ölçeklenen ürünü oldu ve 11 milyar dolar gelir üretti. Sonraki çeyrekte ivme tüm müşteri gruplarına yayıldı; oyun tarafı da yeni mimariye sahip çiplere erişti.
2025’in ikinci çeyreğinde (NVIDIA’nın 2026 mali yılı Q2) Blackwell gelirleri çeyreksel bazda yüzde 17 büyüdü. Aynı dönemde Blackwell Ultra GPU da üretim rampasına girdi.
ABD’li aracı kurumlara göre, kurumsal kullanım için tasarlanan GB200 ve GB300 raf sistemlerinin sevkiyatları üçüncü çeyrekte yüzde 300 artabilir. 2026 yılında toplam sevkiyatın 60 bin adede kadar çıkması bekleniyor.
Önceki tahminler, Microsoft’un 2025’in dördüncü çeyreğinde yaklaşık 1.500 GB200 rafı sipariş edebileceğini işaret ediyordu. Güncel sevkiyat beklentileri, Blackwell raf montajında NVIDIA’nın başlıca sözleşmeli üreticilerinden Foxconn’a yönelik iyimserlikle de örtüşüyor. Analistler, artan AI talebinin Foxconn’un işlerini desteklemeyi sürdüreceğini düşünüyor. Pazarda pay senaryolarını değerlendiren yorumlarda, “Stargate” veri merkezi yapılanmasında Foxconn’un payının baz senaryoda yüzde 40, iyimser senaryoda yüzde 70’e çıkabileceği; toplam raf sevkiyatının da 17 bin birimi bulabileceği konuşuluyor.
Kaynak: wccftech.com
